国有商业银行流动性风险管理研究

论文摘要

2008年由美国次贷危机引起的全球性金融危机，冲击了全球金融体系，严重破坏了实体经济，致使世界各国都出现不同程度的经济衰退。相关研究表明，这次在金融危机中倒闭的大多数银行账面上还是盈利的，只是资金链出现断裂，之后又无法在市场上筹集资金来解决流动性不足的问题，最后只能被迫被兼并或进入破产清算程序。因此，盈利只是银行得以继续发展的前提条件，而流动性才是其真正的生命线。改革开放以来，作为中国金融业的中流砥柱，国有商业银行一方面为经济发展和体制改革持续提供有效的金融支持，另一方面仍然继续履行着作为政府的“资金供应者”和“第二财政”的角色，发放大量的政策性贷款，传导和贯彻国家的经济金融政策。流动性风险一直存在，资本充足率不足、不良贷款率居高不下等问题一直困扰着国有商业银行。随着WTO步伐的日益加快，国外大型商业银行将大举涌入，抢占我国金融市场份额，挤压国有商业银行原有利润空间。在面对市场、业务、人才和资源等激烈竞争的同时，国外较为先进的流动性风险管理理念和措施以及严格的监管要求无疑对国有商业银行的竞争力构成巨大的威胁。近几年来，我国宏观经济持续走好，使得国有商业银行的流动性相对充足，国家的信用担保也一直为银行避免流动性风险的触发提供坚实的后盾，但是由严重的资金错配以及不良资产率等引起并长期积累的潜在流动性风险不可忽视。此次金融危机再一次为我们敲响警钟，国有商业银行应该正视流动性风险管理问题，居安思危，转变流动性风险管理理念，做好流动性风险的防范和管理，以应对随时都有可能突发的风险。本文首先对流动性风险管理的相关理论进行综述；其次通过对流动性供给和流动性需求的分析，揭示了流动性风险产生的表面原因和深层次原因，明确了国有商业银行流动性风险的影响因素主要是来自银行自身的资产负债结构和外部宏观经济环境两个方面，并分别运用相关系数法和多元线性回归法对这两个影响因素对国有商业银行流动性风险的影响程度进行实证量化分析；然后在此基础上指出国有商业银行资产负债结构方面面临的流动性风险的集中体现以及流动性风险管理中存在的问题；最后提出改善国有商业银行流动性风险管理的政策建议。

论文目录

• 摘要
• Abstract
• 第一章 绪论
• 一、 研究背景及意义
• 二、 国内外研究现状评述
• （一） 国外学者研究现状
• （二） 国内学者研究现状
• 三、 本文的研究思路和研究方法
• （一） 研究思路
• （二） 研究方法
• 四、 本文的创新和不足之处
• 第二章 流动性风险管理理论概述
• 一、 流动性风险的概念界定
• 二、 流动性风险的衡量
• （一） 流动性风险的静态衡量指标
• （二） 流动性风险的动态衡量指标
• （三） 衡量流动性风险的市场信息指标
• 三、 流动性风险管理理论的历史演变
• （一） 资产管理理论
• （二） 负债管理理论
• （三） 资产负债综合管理理论
• 第三章 国有商业银行流动性风险成因及影响因素实证分析
• 一、 流动性需求和流动性供给的分析
• 二、 流动性风险的成因分析
• 三、 国有商业银行流动性风险影响因素实证分析
• （一） 资产负债结构对国有商业银行流动性风险的影响
• （二） 外部宏观经济环境对国有商业银行流动性风险的影响
• （三） 外部宏观经济环境对国有商业银行流动性风险影响回归模型的建立和回归结果的分析
• （四） 实证分析结果小结
• 第四章 国有商业银行流动性风险及管理水平综合评价
• 一、 国有商业银行流动性风险的集中体现
• （一） 资产结构方面
• （二） 负债结构方面
• （三） 资产负债期限结构方面
• 二、 国有商业银行流动性风险管理水平评价
• （一） 流动性风险管理意识淡薄，管理理念落后
• （二） 流动性风险管理体系不够独立和健全
• （三） 流动性风险管理中的信息系统建设严重滞后
• （四） 流动性风险管理内控系统不完善
• （五） 货币市场发育不完善，流动性风险管理工具受限
• （六） 流动性风险监管不到位
• 第五章 改善国有商业银行流动性风险管理的政策建议
• 一、 微观方面
• （一） 增强风险意识，重视流动性风险管理
• （二） 加快国有商业银行产权制度改革
• （三） 建立健全流动性风险内控系统
• （四） 改善资产负债结构，提高信贷资产质量
• （五） 加快金融产品创新，大力发展表外业务
• 二、 宏观方面
• （一） 推进政府体制改革，加快利率市场化进程
• （二） 深化外汇管理体制改革，完善汇率形成机制
• （三） 进一步完善金融市场，大力发展货币市场和资本市场
• （四） 加强对银行业流动性风险的监管
• 结论
• 参考文献
• 附录
• 致谢
• 个人简历及研究成果