我国股指期货风险监管研究

论文摘要

本文的写作目的在于积极探寻有效的股指期货风险监管方式,防范当前我国股指期货运行中的各种风险,更好地发挥股指期货作为风险管理工具的作用,保证我国股指期货市场的健康发展。本文首先对股指期货本身风险及其特点进行分析,而后运用对比分析的方法,对美国、韩国、香港股指期货风险监管经验进行分析和总结,进而结合沪深300股指期货交易运行情况,对我国监管部门沪深300股指期货交易监管结构和有关监管制度进行了分析和总结。本文在对典型的国家地区和我国股指期货风险监管制度进行总结的基础上,对我国提股指期货业务的风险监管提出了继续完善股指期货监管法规制度建设；加强期货、现货跨市场监管,防止市场操纵；分投资者准入资格,引导完善投资者结构；适时推出股指期货系列产品,分散市场风险；渐进开放股指期货市场,严防国际资本冲击建议。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 1 引言
• 1.1 选题背景及意义
• 1.2 国内外研究现状
• 1.3 研究思路与研究方法
• 1.4 本文研究创新之处
• 2 股指期货业务概述
• 2.1 股指期货及其发展历程
• 2.1.1 股指期货的诞生和起步阶段（1982年至1983年）
• 2.1.2 股指期货发展的成长阶段（1983年至1987年）
• 2.1.3 股指期货的停滞发展阶段（1988年至1989年）
• 2.1.4 股指期货的迅速发展阶段（1990年至2007年）
• 2.1.5 次贷危机后股指期货发展的新局面（2008年至今）
• 2.2 股指期货的特点和功能
• 2.2.1 股指期货的特点
• 2.2.1.1 股指期货与其他金融期货、商品期货的共同特征
• 2.2.1.2 股指期货自身的独特特征
• 2.2.2 股指期货的功能
• 2.2.2.1 股指期货的价格发现功能
• 2.2.2.2 股指期货的套期保值功能
• 2.2.2.3 股指期货的投机套利功能
• 2.3 股指期货业务的风险及其特点
• 2.3.1 股指期货的风险的根源
• 2.3.2 股指期货风险分类及其特点
• 2.3.2.1 市场风险
• 2.3.2.2 信用风险
• 2.3.2.3 操作风险
• 2.3.2.4 法律风险
• 2.3.2.5 自然风险
• 3 典型国家地区股指期货风险监管评析
• 3.1 美国股指期货风险监管评析
• 3.1.1 美国股指期货监管体系结构
• 3.1.1.1 美国股指期货政府层面监管
• 3.1.1.2 美国股指期货自律层面监管
• 3.1.1.3 美国股指期货交易所层面监管
• 3.1.2 美国股指期货监管评析
• 3.2 韩国股指期货风险监管评析
• 3.2.1 韩国金融期货市场监管体系
• 3.2.2 韩国股指期货监管制度及其特点
• 3.2.3 韩国股指期货风险监管评析
• 3.2.3.1 监管部门前期准备充分
• 3.2.3.2 严格市场准入,谨慎稳步推进
• 3.2.3.3 法律、法规和制度建设先行
• 3.3 中国香港股指期货风险监管评析
• 3.3.1 中国香港股指期货市场监管体系结构
• 3.3.1.1 政府层面监管
• 3.3.1.2 市场层面监管
• 3.3.2 中国香港股指期货风险监管特点
• 3.3.2.1 香港期货交易所完善的会员管理机制
• 3.3.2.2 香港期货交易完备的市场交易制度
• 3.3.2.3 借鉴国际监管经验,不断完善风险监管
• 3.3.3 中国香港股票指数期货市场风险监管评析
• 3.3.3.1 借助会员管理机制实现风险层级管理
• 3.3.3.2 国际监管交流和借鉴保证监管先进性
• 4 我国股指期货风险监管分析与建议
• 4.1 我国股指期货现状概述
• 4.1.1 沪深300股指期货合约介绍
• 4.1.1.1 沪深300指数概述
• 4.1.1.2 沪深300股指期货合约介绍
• 4.1.2 沪深300股指期货运行情况概述
• 4.1.2.1 价格发现功能逐渐显现
• 4.1.2.2 市场运行总体平稳
• 4.1.2.3 走势总体反映宏观经济运行
• 4.1.2.4 走势对政策动向反应敏感
• 4.2 沪深300股指期货监管评析
• 4.2.1 我国股指期货风险监管体系
• 4.2.2 沪深300股指期货交易制度评析
• 4.2.2.1 价格限制制度评析
• 4.2.2.2 保证金制度评析
• 4.2.2.3 分级结算制度评析
• 4.2.2.4 投资者适当性制度评析
• 4.3 对我国股指期货业务风险监管建议
• 4.3.1 继续完善股指期货监管法规制度建设
• 4.3.2 加强期货、现货跨市场监管,防止市场操纵
• 4.3.3 区分投资者准入资格,引导完善投资者结构
• 4.3.4 适时推出股指期货系列产品,分散市场风险
• 4.3.5 渐进开放股指期货市场,严防国际资本冲击
• 结论
• 致谢
• 参考文献
• 在学期间发表的学术论文和研究成果
• 详细摘要