控制股东关联交易的法律规制

论文摘要

随着现代经济合作性要求的提高,关联交易的数量在我国呈现逐年上升趋势。关联交易发生在特定关联主体和公司之间,本质上是一种利益冲突型交易,交易双方看似地位平等实际上却不是如此。关联交易如同一把双刃剑,在节约交易费用、能给相关方带来利益等的同时,它也极可能损害公司、中小股东和债权人的利益。关联交易依据关联人的身份不同,可以分为董事自我交易和控制股东自我交易。就我国目前的情况而言,应对控制股东关联交易进行重点规制。我国上市公司多由国企过渡而来。国有股一股独大是没有争议的事实。即便在我国证券市场已经进入全流通的今天,国有股仍然是大部分上市公司的控制股东。它们很可能利用其控制地位进行关联交易损害上市公司和中小股东的利益。而在封闭公司中,尽管以董事、高级管理人员为代表的公司管理层对公司治理的影响不容忽视,但控制股东仍是影响公司治理最重要的力量。所以,本文以控制股东关联交易的规制为研究对象,结合我国现实情况,分析比较国外的立法例,将规制控制股东关联交易的相关制度分为事前预防机制和事后救济机制两种,并逐一分析和探讨,从而构建规制控制股东关联交易的制度体系。全文一共分为四部分。第一部分是关联交易的相关基础理论。本部分首先对关联交易、关联方、交易进行了阐述,接着介绍了关联交易的分类,继而分析了关联交易的普遍性及其利弊。通过本部分对关联交易的分析,可以在理论上对关联交易有明确的认识,这也是研究控制股东关联交易问题并在法律中对其加以规制的理论前提。第二部分是对控制股东关联交易进行规制的重要性分析。依据关联人的身份不同,关联交易可以分为董事自我交易和控制股东自我交易。在国外,由于股份(出资)相当分散,关联交易往往集中于董事、高级管理人员与公司之间。我国也有学者认为,董事抵触利益交易是关联交易中最为重要的一种表现形式。1但该部分通过对我国实际情况进行分析,得出了应重视控制股东关联交易规制这一结论。此外,该部分还分析了我国目前关于控制股东关联交易的规制体系,提出了规制控制股东关联交易的原则。第三部分是分析控制股东关联交易的事前预防制度。该部分一一阐释了控制股东诚信义务、股东(大)会批准制度、股东表决权排除制度、股东知情权和质询权、独立董事制度,分析了这些制度对控制股东关联交易的规制作用,指出了它们尚需完善的地方。第四部分是分析控制股东关联交易的事后救济制度。该部分首先分析了股东诉权、法人人格否认制度在控制股东关联交易规制上的适用,然后重点阐释了深石原则,介绍了深石原则的由来、立法例,探讨了深石原则的适用方法。

论文目录

• 摘要
• ABSTRACT
• 引言
• 第一部分 关联交易相关基础理论
• 一、关联交易的界定
• （一） 关联交易的概念
• （二） 关联方的界定
• （三） 交易的范围
• 二、关联交易的分类
• 三、对关联交易的分析
• （一） 关联交易的普遍性
• （二） 关联交易的利弊分析
• 第二部分 对控制股东关联交易进行规制的重要性
• 一、控制股东的界定
• 二、关联交易重点规制对象——控制股东关联交易
• （一） 董事自我交易和控制股东自我交易
• （二） 重点规制控制股东关联交易的原因
• 三、我国关于控制股东关联交易的规制体系
• （一） 《公司法》相关规定
• （二） 其它规范性文件对控制股东关联交易的规定
• 四、对控制股东关联交易规制的原则
• （一） 规制控制股东关联交易有损公平的一面
• （二） 在各利益主体间寻求平衡
• 第三部分 控制股东关联交易的事前预防机制
• 一、控制股东诚信义务
• （一） 控制股东诚信义务的基础理论
• （二） 控制股东诚信义务对控制股东关联交易的规制
• （三） 关于我国控制股东诚信义务的分析及建议
• 二、股东（大）会批准制度
• （一） 股东（大）会批准制度对控制股东关联交易的规制
• （二） 对我国股东（大）会批准制度的分析和建议
• 三、股东表决权排除制度
• （一） 股东表决权排除制度的基础理论
• （二） 股东表决权排除制度对控制股东关联交易的规制
• （三） 我国目前的股东表决权排除制度及立法建议
• 四、股东知情权和质询权
• （一） 知情权、质询权对控制股东关联交易规制的意义
• （二） 对我国股东质询权的分析和建议
• 五、独立董事制度
• （一） 我国的独立董事制度
• （二） 独立董事制度对控制股东关联交易的规制
• （三） 我国独立董事制度在关联交易监督职权上的不足
• 第四部分 控制股东关联交易的事后救济机制
• 一、股东诉权
• （一） 股东（大）会、董事会决议的撤销、无效之诉及股东派生诉讼
• （二） 股东诉权对控制股东关联交易的规制
• 二、公司法人格否认制度
• 三、深石原则
• （一） 深石原则的基础理论
• （二） 引入深石原则的必要性——从规制控制股东关联交易角度分析
• （三） 确立深石原则的立法建议
• 结论
• 参考文献